1 ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ
1.1Понятие и типы денежно-кредитной политики
1.2Инструменты денежно-кредитной политики
1.3Механизм денежно-кредитной политики
2ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ
2.1Цель, функции и задачи Национального банка Республики Беларусь
2.2Инструменты денежно-кредитной политики Национального банка Республики Беларусь
2.3Тенденции в денежно-кредитной сфере в Республике Беларусь
3 ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ
Одним из необходимых условий устойчивого равновесного развития народного хозяйства является формирование четкого механизма денежно-кредитного регулирования. Денежно-кредитная (монетарная) политика государства – это совокупность мероприятий, регламентирующих функционирование национальной денежно-кредитной системы с целью регулирования хозяйственной конъюнктуры и достижения стратегических целей экономического развития страны. В идеале денежно-кредитная политика должна обеспечивать стабильность цен, полную занятость и экономический рост – таковы ее высшие и конечные цели.
Разработкой денежно-кредитной политики в Республике Беларусь занимается Национальный банк Республики Беларусь совместно с Правительством страны, реализация осуществляется путем достижения определенных показателей развития, которые утверждаются специальной программой развития.
Идея центрального банка зародилась в условиях относительно развитых рыночных отношений, когда стало ясно, что дальнейшее развитие рынка вообще, и финансового в частности, без центрального банка как органа государственного контроля и регулирования невозможно.
Первоначально термин центральный банк подразумевал самый крупный банк, находящийся в центре банковской системы. Затем центральные банки постепенно монополизировали некоторые специфические функции, а на определенном этапе исторического развития государство национализировало их.
Вместе с тем их сущность в принципе осталась неизменной и заключается в посредничестве между государством и экономикой страны, регулировании кредитных потоков в стране.
Рассматриваемая тема является актуальной, так как формирование четкого механизма денежно-кредитного регулирования является необходимым для устойчивого равновесного развития народного хозяйства в рамках смешанной экономики.
Целью работы является исследование основных механизмов денежно-кредитной политики Национального банка Республики Беларусь. Для достижения цели в работе поставлены и решены следующие задачи:
- раскрыть особенности реализации денежно-кредитной политики государства в современных условиях;
- охарактеризовать правовой статус и основные функции Национального банка Республики Беларусь;
- изучить тенденции и особенности регулирования денежно-кредитной политики в Республике Беларусь в 2012 – 2013 гг. и рассмотреть основные направления ее возможного совершенствования.
Объект исследования – денежно-кредитные взаимоотношения в государстве
Предмет исследования – механизм реализации денежно-кредитной политики государства.
Методы исследования: описание, метод сбора фактов, систематизация, классификация, аналитический, статистический метод, метод сравнительного анализа.
При написании курсовой работы были использованы материалы размещенные у учебных пособиях, научных трудах а также материалы белорусских периодических изданий.
По результатам исследований можно сделать следующие выводы.
Под денежно-кредитной политикой подразумевают совокупность мероприятий, предпринимаемых центральным банком в денежно-кредитной сфере с целью регулирования экономики. Ее конечными целями являются: устойчивые темпы экономического роста, высокий уровень занятости, стабильный уровень цен, равновесие платежного баланса страны. Поскольку отсутствует прямой механизм воздействия денежно-кредитной политики на сферу производства, центральный банк страны устанавливает промежуточные цели денежно-кредитного регулирования: предложение денег (денежная масса), процентную ставку, обменный курс национальной валюты. Изменения данных параметров передаются в реальный сектор экономики, способствуя реализации конечных целей. Для достижения промежуточных целей центральный банк в свою очередь определяет набор тактических целей. Ими могут быть денежная база, денежные агрегаты, межбанковская процентная ставка или ставка процента по государственным ценным бумагам и др.
Эффективность монетарной политики в значительной мере зависит от выбора инструментов (методов) денежно-кредитного регулирования. Основными инструментами являются: дисконтная политика, изменение норм обязательных резервов, операции на открытом рынке. Регулируя учетную ставку, центральный банк управляет объемами рефинансирования коммерческих банков, изменяя их возможности создания новых денег. А изменяя резервную норму, он воздействует на денежный мультипликатор. Операции на открытом рынке (покупка-продажа государственных ценных бумаг) являются оперативным инструментом влияния на денежную базу.
В период инфляции центральный банк проводит политику «дорогих денег», направленную на сокращение денежной массы. В периоды спада производства для стимулирования деловой активности он реализует политику «дешевых денег», которая приводит к увеличению предложения денег. В зависимости от выбора центральным банком промежуточной цели различают гибкую, жесткую и эластичную денежно-кредитную политику.
Денежно-кредитная политика Республики Беларусь в 2011-2012 году была направлена на формирование условий стабильного экономического развития Республики Беларусь, выполнение показателей социально-экономического развития страны и повышение благосостояния населения прежде всего путем обеспечения устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам; развития и укрепления банковской системы; повышения надежности и безопасности функционирования платежной системы.
В 2012 году на фоне проведения жесткой денежно-кредитной политики наблюдались следующие основные тенденции:
- замедление роста цен по сравнению с 2011 годом при значимом увеличении вклада административно регулируемых цен;
- формирование положительного сальдо внешней торговли по итогам января-ноября 2012 г. при его постепенном уменьшении с августа 2012 г.;
- превышение предложения иностранной валюты над спросом на нее в целом на внутреннем валютном рынке, в то время как по итогам года населением куплено валюты больше, чем продано;
- снижение процентных ставок на кредитном и депозитном рынках вследствие постепенного уменьшения ставки рефинансирования и процентных ставок на рынке межбанковских кредитов;
- приток денежных средств населения в банки;
- сохранение существенного спроса экономики на кредитные ресурсы банков, преимущественно в иностранной валюте.
Указом Президент Беларуси А. Лукашенко установлены конкретные цели денежно-кредитной политики, параметры развития банковского сектора страны на 2013 год, определена политика курсообразования.
Прогнозируется, что ставка рефинансирования к концу 2013 года составит 13-15% годовых (при росте потребительских цен на 12%), требования банков к экономике возрастут на 17-20% и составят 45-46% к валовому внутреннему продукту.
Предусматривается, что в 2013 году будут
реализовываться меры по интеграции банковских систем Беларуси и России, стран
Евразийского экономического сообщества и других государств – участников СНГ,
проводиться работа по вопросам, связанным с функционированием Таможенного союза
и Единого экономического пространства, а также осуществляться взаимодействие
Национального банка и банковского сектора Беларуси с Международным валютным
фондом, Всемирным банком, Международной финансовой корпорацией, Европейским
банком реконструкции и развития, Антикризисным фондом Евразийского
экономического сообщества, зарубежными центральными (национальными) банками по
актуальным вопросам двустороннего сотрудничества.
- Банковский кодекс Республики Беларусь, 25 октября 2000 г., № 441-З (в редакции Закона Респ. Беларусь от 13 июля 2012 г., № 416-З)) // Консультант Плюс: Беларусь. [Электронный ресурс] / ЮрСпектр, Нац. центр правовой информ. Респ. Беларусь. – Минск, 2014.
- Бриштелев, А. Целевые ориентиры монетарной политики в Республике Беларусь/ Банковский вестник, 2011г., № 1, с.26 – 31.
- Выбор режима денежно-кредитной политики в современных условиях Республики Беларусь / В.В. Бобрович / Весник БГЭУ. – 2009. – № 2 – С. 72-78
- Деньги, кредит, банки: учебник / Г.И. Кравцова, Г.С. Кузьменко, О.И. Румянцева [и др.] ; под ред. проф. Г.И. Кравцовой. – Минск : БГЭУ, 2007. – 444 с.
- Желиба Б.Н. Деньги, кредит, банки: учебно – методический комплекс: в 2 ч.: часть 1 / Б.Н. Желиба, С. И. Пупликов. – Минск : Изд – во МИУ, 2012. – 538 с.
- Зубко, Н.М. Макроэкономика: ответы на экзаменационные вопросы / Н.М. Зубко, И.М. Зборина, А.Н. Каллаур. – Минск: ТетраСистемс, 2011. – 192 с.
- Ивашутин, А.Л. Макроэкономика: учебное пособие для студентов вузов / А.Л. Ивашутин. – Минск: Амалфея, 2008. – 340 с.
- Лемешевский, И.М. Макроэкономика: мировой опыт и белорусская практика: учебное пособие для вузов / И.М. Лемешевский. – Минск: ФУАинформ, 2009. – 702 с.
- Макроэкономика: учебное пособие / А.В. Бондарь, В.А. Воробьев, Л.Н. Новикова. – Минск: БГЭУ, 2009. – 116 с.
- Макроэкономика: учебное пособие / В.А. Воробьев. – Минск: Белорусский государственный экономический университет, 2009 – 269 c.
- Макроэкономика: учебное пособие для вузов / Т. С. Алексеенко. – Минск: ИВЦ Минфина, 2009 – 379 с.
- Макроэкономика: курс интенсивной подготовки / И.В. Новикова. – Минск: ТетраСистемс, 2011. – 304 с.
- Макроэкономика: социально ориентированный подход: учебник для студентов экономических специальностей учреждений, обеспечивающих получение высшего образования / Э.А. Лутохина. – Минск: ИВЦ Минфина, 2010. – 437 с.
- Мирончук, С. Эффективность кредитных вложений в Беларуси / С.Мирончук // Банковский вестник – Март – 2011. – С. 59-60
- Национальный банк Республики Беларусь [Электронный ресурс] / Режим доступа: http://www.nbrb.by – Дата доступа: 10.04.2014.
- Основными направлениями денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2014 год: утв. Указом Президента Республики Беларусь от 21 декабря 2013 г. № 586 // Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, – 2013 г. -1/13764
- Отдельные аспекты финансово-правового статуса Национального Банка Республики Беларусь / Л.Г. Полякова / Весник МГУ имени А.А. Кулешова – 2009. – №4 – С. 108-113
- Пелих, С.А. Проблемы денежно-кредитных отношений / С.А. Пелих. – Минск: Право и экономика, 2008. – 359 с.
- Основные тенденции в экономике и денежно-кредитной сфере Республики Беларусь. Аналитическое обозрение. 2011 г. [Электронный ресурс] / Режим доступа: http://nbrb.by/publications/EcTendencies/2011/rep_2011_12_ot.pdf – Дата доступа 23.03.2014.
- Основные тенденции в экономике и денежно-кредитной сфере Республики Беларусь. Аналитическое обозрение. 2012 г. [Электронный ресурс] / Режим доступа: http://nbrb.by/publications/EcTendencies/2012/rep_2012_12_ot.pdf – Дата доступа 23.03.2014.
- Основные тенденции в экономике и денежно-кредитной сфере Республики Беларусь. Аналитическое обозрение. 2013 г. [Электронный ресурс] / Режим доступа: http://nbrb.by/publications/EcTendencies/2012/rep_2012_12_ot.pdf – Дата доступа 23.03.2014.
- Тихонов, А.О. Денежно-кредитная политика в Республике Беларусь: проблемы и перспективы/ Белорусский экономический журнал, 2011г., № 3, с.86 – 93.